Analyse EUR/USD de 5 Minutes

La paire de devises EUR/USD a montré un mouvement à la hausse de manière inattendue mardi. Cependant, il n'y a pas de raison d'être surpris par ce mouvement puisque une correction à la hausse est en cours et que les élections présidentielles américaines ont commencé. Nous avons averti que cette semaine pourrait voir de nombreux mouvements inexplicables, et mardi a prouvé que c'était vrai. Il est difficile de dire pour quoi le marché se prépare ou sur quel candidat il parie le plus. Les derniers sondages indiquent qu'il n'y a pas de leader clair ni pour Kamala Harris ni pour Donald Trump, rendant ces mouvements imprévisibles. Néanmoins, nous pensons que la correction prendra fin et que le marché retournera à la tendance baissière.

Il convient également de noter que le rapport clé de mardi—l'indice ISM des services—n'a pas été pris en compte. Le rapport a dépassé les prévisions, ce qui aurait dû soutenir le dollar, mais le marché est désormais entièrement concentré sur les élections, la réunion de la Réserve fédérale, et la réunion de la Banque d'Angleterre. Ces mouvements imprévisibles ont commencé et pourraient se poursuivre jusqu'à la fin de la semaine.

À ce stade, nous avons une ligne de tendance ascendante, donc il n'y a aucune raison de vendre la paire, du moins à court terme. Nous devons nous attendre à ce que la tendance principale reprenne et envisager des options de vente uniquement après une cassure sous la ligne de tendance.

Mardi, il y a eu précisément un signal de trading. Durant la session européenne, le prix a dépassé le niveau de 1.0889, que les traders auraient pu utiliser pour acheter. En fin de journée, la paire a atteint le niveau de 1.0935, où les bénéfices pouvaient être pris. Comme il n'y a pas de signes de la fin de la correction, il est possible de rester en position longue. Mais la volatilité peut augmenter aujourd'hui et demain, avec des prix susceptibles de se balancer dans les deux sens.

Rapport COT

Le dernier rapport COT, daté du 29 octobre, montre que la position nette des traders non commerciaux est restée haussière depuis longtemps, avec la dernière tentative des baissiers de prendre le contrôle ayant échoué de manière spectaculaire. Cependant, il y a deux semaines, le nombre de positions vendeuses ouvertes par les traders professionnels a fortement augmenté, et la position nette est devenue négative pour la première fois depuis longtemps. Cela indique que l'euro est maintenant vendu plus souvent qu'il n'est acheté.

Nous ne voyons toujours pas de facteurs fondamentaux soutenant la force de l'euro, tandis que l'analyse technique montre que le prix est dans une zone de consolidation—essentiellement, une tendance plate. En ce qui concerne la période hebdomadaire, il est clair que la paire se négocie entre les niveaux 1,0448 et 1,1274 depuis décembre 2022. En d'autres termes, un flat de sept mois s'est étendu à 18 mois, rendant une baisse supplémentaire plus probable—au moins jusqu'au niveau 1,0448.

Les lignes rouges et bleues se sont croisées et ont changé de position l'une par rapport à l'autre. Lors de la dernière semaine de rapport, le nombre de positions longues dans le groupe non commercial a augmenté de 6 100 unités, tandis que les positions courtes ont augmenté de 27 900, réduisant ainsi la position nette de 21 800. Il y a encore un fort potentiel de déclin pour l'euro.

Analyse EUR/USD sur 1 heure

La paire a entamé une correction à la hausse au sein d'une tendance baissière sur le graphique horaire. Il y a peu de raisons d'évoquer des considérations fondamentales et macroéconomiques pour une nouvelle baisse du dollar — elles n'existent pas. À moyen terme, nous n'attendons rien d'autre qu'une baisse de l'euro. À court terme, nous prévoyons une correction, dont la force dépendra largement de la réunion de la Fed cette semaine. Le marché pourrait également réagir fortement aux résultats des élections, qui pourraient être connus d'ici à la fin de la semaine.

Pour le 6 novembre, nous avons identifié les niveaux de trading suivants : 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, 1.0889, 1.0935, 1.1006, 1.1092 et 1.1147, ainsi que la ligne Senkou Span B (1.0816) et la ligne Kijun-sen (1.0867). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent se déplacer au cours de la journée, ce qui doit être pris en compte lors de l'identification des signaux de trading. N'oubliez pas de définir un ordre Stop Loss pour revenir à l'équilibre si le prix se déplace de 15 pips dans la direction souhaitée. Cela permettra de se protéger contre les pertes potentielles si le signal s'avère faux.

Mercredi, un autre discours de Christine Lagarde est prévu dans la zone euro, mais aucun événement majeur n'est attendu aux États-Unis. Bien que Lagarde n'ait fait aucun commentaire significatif mardi, le marché sera entièrement concentré sur les élections aujourd'hui.

Explications des graphiques :

Niveaux de support et de résistance : lignes rouges épaisses autour desquelles le mouvement peut s'arrêter. Elles ne sont pas sources de signaux de trading.

Lignes Kijun-sen et Senkou Span B : lignes de l'indicateur Ichimoku transférées du cadre temporel de 4 heures à celui de 1 heure. Ce sont des lignes fortes.

Niveaux extrêmes : lignes rouges fines où le prix a auparavant rebondi. Ce sont des sources de signaux de trading.

Lignes jaunes : Lignes de tendance, canaux de tendance et autres figures techniques.

Indicateur 1 sur les graphiques COT : La taille nette de la position pour chaque catégorie de traders.